Exchange Traded Funds (ETF) เป็นการลงทุน | เจ้าชายแห่งขุนเขา (2024)

วอนแอนนา ไบเออร์– อัปเดตเมื่อวันที่ 10 มีนาคม 2023

นักลงทุนสามารถซื้อขาย ETF ในตลาดหลักทรัพย์แฟรงค์เฟิร์ตได้ตั้งแต่ปี 2000 ในช่วงสิบปีที่ผ่านมา ETF ได้ถูกซื้อโดยนักลงทุนเอกชนเพิ่มมากขึ้น โดยรวมแล้ว ปริมาณสินทรัพย์ภายใต้การบริหารในเยอรมนีเพิ่มขึ้นจาก 17 พันล้านยูโรเป็นมากกว่า 168 พันล้านยูโรในช่วงปี 2549 ถึง 2564 (ที่มา:บีวีไอ).

อ่านที่นี่ว่า ETF คืออะไร มีประเภทใดบ้าง และเหตุใดจึงได้รับความนิยมจากนักลงทุนมากขึ้น

ETF คืออะไร?

คำว่ากองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนหมายถึงการซื้อขายแลกเปลี่ยนอย่างแท้จริงรัก. ซึ่งหมายความว่า ETF จะกลายเป็นแบบถาวรมีการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์และไม่ได้รับการจัดการโดยบริษัทกองทุนเหมือนกองทุนอื่นๆ ในหลายกรณี ETF จะจำลองรายการหุ้นซึ่งเรียกอีกอย่างว่าดัชนี ด้วยเหตุนี้จึงมีการใช้คำนี้ในภาษาเยอรมันกองทุนดัชนีที่จัดตั้งขึ้น.

ตายกลยุทธ์การลงทุนของ ETF มักจะเป็นเฉยๆกองทุนดัชนีไม่ได้รับการควบคุมโดยการประเมินของผู้จัดการกองทุน แต่มีความพยายามที่จะวัดประสิทธิภาพตามเกณฑ์มาตรฐานที่กำหนดไว้ล่วงหน้า เช่น ดัชนีหุ้น เช่น ดัชนีหุ้นเยอรมัน (แด๊กซ์) เพื่อพรรณนา ดังนั้นผลการดำเนินงานของ ETF จึงควรพัฒนาควบคู่ไปกับดัชนีอ้างอิงเสมอ

ความเสี่ยงของผู้ออกต่ำ

เช่นเดียวกับกองทุนที่มีการจัดการเชิงรุก เงินลงทุนก็เป็นส่วนหนึ่งของกองทุนดัชนีด้วยทรัพย์สินพิเศษ. กองทุนพิเศษได้รับการจัดการแยกต่างหากจากสินทรัพย์ของบริษัทการลงทุน ดังนั้นจึงไม่ตกอยู่ในภาวะล้มละลายในกรณีที่บริษัทกองทุนล้มละลาย ด้วยเหตุนี้ผู้ลงทุนจึงได้รับความคุ้มครองจากความเสี่ยงของผู้ออกหลักทรัพย์

อย่างไรก็ตาม บริษัทลงทุนสามารถสร้างรายได้เพิ่มเติมผ่านค่าธรรมเนียมการให้ยืมโดยการให้ยืมหลักทรัพย์จากกองทุนพิเศษให้กับผู้เข้าร่วมตลาดทุนรายอื่น อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงของนักลงทุนที่นี่มีน้อยเนื่องจากธุรกรรมมักจะได้รับการชำระรายวันและผ่านพันธบัตรรัฐบาลมีความปลอดภัย

ทำไมคุณถึงต้องการลงทุนเงิน?

สร้างความมั่งคั่ง
เติมเต็มความฝัน
เก็บไว้ให้ลูกๆ
จัดเตรียมเสบียงสำหรับวัยชรา
ไม่มีเป้าหมายที่เฉพาะเจาะจง

ทำแบบทดสอบนักลงทุนทันที

ประเภทของ ETF

ETF สามารถเน้นไปที่สินทรัพย์ทุกประเภทเกี่ยวข้องอย่างไรหุ้น,พันธบัตร, วัตถุดิบ, เงินตรา หรือคุณสมบัติ. นอกเหนือจากดัชนีทั่วทั้งตลาดเช่นหรือว่าเอ็มเอสซีไอ เวิลด์ อีทีเอฟนอกจากนี้ยังมี ETF ที่มุ่งเน้นภาคส่วนและภูมิภาค (เช่นตลาดเกิดใหม่ ETF).

ETF ที่จำลองดัชนีหุ้นก็เป็นเรื่องปกติเช่นกันพันธบัตรอีทีเอฟซึ่งสะท้อนถึงดัชนีเงินบำนาญ ETF ที่ใช้พันธบัตรให้ผลตอบแทนต่ำกว่าหุ้น ETF แต่ก็มีความเสี่ยงต่ำกว่าเช่นกัน

นอกจากนี้ยังมี ETF ที่อิงตาม "ดัชนีกลยุทธ์" สิ่งเหล่านี้สามารถเกี่ยวข้องกับมูลค่าเฉพาะ เช่น อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลดัชนีส่วนตลาดพิเศษ(เช่น World Luxury Index) หรือกลยุทธ์การซื้อขายบางอย่าง (เช่น กลยุทธ์ออปชั่น ตำแหน่งเลเวอเรจ) อีกด้วยอีทีเอฟที่ยั่งยืนกำลังได้รับความนิยมมากขึ้นเรื่อยๆ

ทำไม ETF ถึงได้รับความนิยมจากนักลงทุน?

ประการแรก ETF มีสัดส่วนสร้างขึ้นอย่างเรียบง่ายและโปร่งใส: ผู้ให้บริการจะต้องจัดเตรียมหนังสือชี้ชวนการขายและภาพรวมข้อมูลนักลงทุนที่สำคัญทั้งหมดให้กับนักลงทุน บุคคลสำคัญที่สำคัญยังสามารถพบได้ที่นั่นอัตราส่วนค่าใช้จ่ายรวม(TER) ซึ่งให้ข้อมูลเกี่ยวกับค่าใช้จ่ายรายปีของสิ่งบ่งชี้

ผู้ให้บริการ ETF มีหน้าที่จัดทำรายงานประจำปีและรายครึ่งปีล่าสุดที่เผยแพร่แก่นักลงทุน

ข้อดีของ ETF มากกว่ากองทุนแบบคลาสสิก

อย่างไรก็ตาม ปริมาณของ ETF เพิ่มขึ้นในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา เนื่องจากเป็น ETF เป็นหลักการลงทุนที่คุ้มค่าการกระทำ เมื่อเปรียบเทียบกับกองทุนรวมที่มีการจัดการแบบคลาสสิก ETF มีค่าธรรมเนียมการจัดการที่ต่ำกว่ามากสำหรับนักลงทุน เนื่องจากคุณไม่จำเป็นต้องจ่ายเงินให้ผู้จัดการกองทุน นอกจากนี้ออกค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมมากถึง 0.25% เท่านั้น เทียบกับสูงถึง 5% สำหรับกองทุนรวมที่ลงทุนอยู่

นอกจากนี้บริษัทกองทุนยังแบ่งปันผลกำไรของกองทุนรวมที่ลงทุนสูงถึง 20% ของผลตอบแทนต่อปี หากคุณซื้อกองทุนดัชนี ส่วนแบ่งกำไรนี้จะถูกตัดออก

กองทุนรวมที่ลงทุนอยู่มีเป้าหมายเพื่อให้มีประสิทธิภาพเหนือกว่าตลาด อย่างไรก็ตาม การศึกษาทางสถิติแสดงให้เห็นว่าวิธีนี้ใช้ได้ผลเฉพาะในกรณีที่พบไม่บ่อยเท่านั้น หากนำต้นทุนที่กล่าวมาข้างต้นมาพิจารณา ประสิทธิภาพก็จะลดลงอีก ดังที่ได้กล่าวไปแล้ว ETF ทำงานคู่ขนานกับผลการดำเนินงานของตลาดที่สอดคล้องกันดังนั้นคุณจึงไม่พยายามเอาชนะตลาด แต่จงทำตามตลาดแทน

ETF เป็นพิเศษมีความยืดหยุ่นและเป็นของเหลว. ที่นี่เช่นกัน กองทุนเหล่านี้ทำงานได้ดีกว่ากองทุนที่มีการจัดการแบบคลาสสิก ซึ่งโดยปกติจะมีการซื้อขายเพียงวันละครั้งเท่านั้น ดังนั้นจึงไม่ใช่เรื่องแปลกที่การขายหุ้นกองทุนแบบคลาสสิกจะใช้เวลาสองสามวันแล้วเกิดขึ้นภายใต้สภาวะที่เลวร้ายกว่าที่วางแผนไว้ ETF มีความแตกต่าง: ผู้ดูแลสภาพคล่องรับประกันว่าสามารถซื้อและขายได้ตลอดเวลาในช่วงเวลาซื้อขาย

ข้อดีของ ETF มากกว่าการลงทุนโดยตรงในหุ้น

เมื่อเทียบกับหุ้นแต่ละตัว (“การเลือกหุ้น“) ETF ยังเสนอข้อได้เปรียบที่เป็นไปตามกลยุทธ์การลงทุน(เช่น ลงทุนในตลาดหรือบางภาคส่วน) มีผลิตภัณฑ์การลงทุนที่คุ้มค่าและโปร่งใสเป็นส่วนใหญ่มีความหลากหลายเพื่อลงทุน.

เนื่องจากการกระจายความเสี่ยงดูเหมือนว่าผู้ลงทุนจะลงทุนในกองทุนดัชนีมีความเสี่ยงน้อยกว่าหุ้นแต่ละตัวของบริษัทจดทะเบียน

ซื้ออีทีเอฟได้ที่ไหน

หากคุณมีเงินฝากกับธนาคารโดยตรงหรืออย่างใดอย่างหนึ่งนายหน้าออนไลน์เปิด โดยปกติคุณสามารถซื้อและขาย ETF ได้โดยไม่ต้องเสียค่าธรรมเนียมการดูแลและมีค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมต่ำ เนื่องจากมีการซื้อขายรายวันในตลาดหลักทรัพย์ คุณสามารถค้นหาเงื่อนไขที่ดีที่สุดสำหรับความต้องการของคุณได้จากเว็บไซต์เปรียบเทียบโบรกเกอร์ต่างๆ บนอินเทอร์เน็ต

เคล็ดลับ:เมื่อเลือกโบรกเกอร์ ไม่เพียงแต่ต้องคำนึงถึงต้นทุนเท่านั้น แต่ยังรวมถึงผลิตภัณฑ์ต่างๆ ด้วย เช่น การเลือก ETF และสิ่งที่พวกเขานำเสนอแผนการออมทรัพย์. ด้วยแผนการออมทรัพย์ ETF คุณสามารถลงทุนได้แม้จะบริจาคเพียงเล็กน้อยแต่ให้ผลตอบแทนสูง

มี ETF ประเภทใดบ้าง?

เช่นเดียวกับกองทุนรวมที่ลงทุน มีความโดดเด่นระหว่างการสะสมและการกระจาย ETF นอกจากนี้ยังมีความแตกต่างระหว่าง ETF ทางกายภาพและสังเคราะห์ นี่เป็นเรื่องเกี่ยวกับประเภทของการเป็นตัวแทน กล่าวคือ พูดง่ายๆ ก็คือสิ่งที่อยู่เบื้องหลังกองทุนดัชนีที่เกี่ยวข้อง

ETF จำลองทางกายภาพหรือทางกายภาพ

ที่วิธีการจำลองแบบเต็มรูปแบบส่วนประกอบทั้งหมดของดัชนีที่มีการถ่วงน้ำหนักที่สอดคล้องกันจะเก็บไว้ในกองทุนพิเศษ ซึ่งหมายความว่าสิ่งที่เรียกว่าข้อผิดพลาดในการติดตาม (ความเบี่ยงเบนจากดัชนีอ้างอิง) นั้นต่ำมาก อย่างไรก็ตาม วิธีการนี้มีข้อจำกัดในทางปฏิบัติกับดัชนีขนาดใหญ่ส่วนใหญ่ เช่น ดัชนีหุ้น S&P 500 เนื่องจากต้นทุนการทำธุรกรรมสำหรับ 500 หุ้นจะสูงมาก

ดังนั้น ETF มักจะทำงานร่วมกันวิธีการสุ่มตัวอย่างโดยการซื้อชุดย่อยสำหรับกองทุนพิเศษซึ่งโดยปกติจะเป็นมูลค่าที่มีการถ่วงน้ำหนักสูงสุดและมีสภาพคล่องสูงสุด

ที่เรียกว่าการสุ่มตัวอย่างที่เหมาะสมที่สุดETF ถือหุ้นเกือบทั้งหมดที่อยู่ในดัชนีอ้างอิง (ดัชนีเดิม) เพื่อสร้างรายได้เพิ่มเติม หลักทรัพย์ที่เกี่ยวข้องมักจะให้ยืมในตลาดทุนโดยมีหลักประกันและมีการชำระเงินรายวัน

อีทีเอฟสังเคราะห์

ผู้ให้บริการ ETF สามารถตรวจสอบการพัฒนาดัชนีผ่านทางเดียวแลกเปลี่ยน (swap) กับธนาคารรับรอง. ตัวเขาเองถือพอร์ตโฟลิโอ ETF โดยมีหุ้นในบริษัทขนาดใหญ่ ผู้ให้บริการ ETF และธนาคารจะชดเชยผลการดำเนินงานที่แตกต่างกันเป็นประจำ ผ่านธุรกรรมการแลกเปลี่ยน ผู้ให้บริการ ETF สามารถจำลองการพัฒนาดัชนีได้อย่างคุ้มค่ามากขึ้น

ธุรกรรมการแลกเปลี่ยนส่วนใหญ่จะผ่านพันธบัตรรัฐบาลปลอดภัยซึ่งจะถูกชำระบัญชีพร้อมกับพอร์ตโฟลิโอผู้ให้บริการของผู้ให้บริการ ETF ในกรณีที่ธนาคารล้มละลาย

โดยทั่วไปแล้วนักลงทุนเอกชนนิยมทำการจำลองแบบทางกายภาพกับ ETF เนื่องจากมีความเสี่ยงต่ำกว่า ETF สังเคราะห์ ผู้เชี่ยวชาญไม่เห็นความเสี่ยงนี้ อย่างไรก็ตาม นักลงทุนอาจขาดทุนได้เนื่องจากธนาคารไม่สามารถปรับจำนวนหลักประกันได้ระยะหนึ่งก่อนจะล้มละลาย

Thesaurierende ETF

ที่นี่จะใช้เงินปันผลที่ได้รับจากหุ้นในกองทุนดัชนีการลงทุนซ้ำใช้แล้วไม่แจกให้ผู้ถือหุ้น

เคยมีข้อได้เปรียบทางภาษีสำหรับนักลงทุนที่นี่เพราะ...ภาษีหัก ณ ที่จ่ายได้รับการจ่ายเมื่อมีการจ่ายเงินรางวัลเท่านั้น ซึ่งหมายความว่าสามารถนำกำไรไปลงทุนใหม่ได้โดยไม่ต้องเสียภาษี อย่างไรก็ตาม การปฏิรูปพระราชบัญญัติภาษีการลงทุนมีผลบังคับใช้แล้ว ซึ่งทำให้การเก็บภาษีของกองทุนและ ETF ประเภทต่างๆ เป็นมาตรฐาน และเก็บภาษีผ่านการเพิ่มมูลค่าในอัตราคงที่ (อัตราคงที่ล่วงหน้า)

การกระจาย ETF

เงินปันผลจะกระจายให้กับนักลงทุน ETF และมูลค่าหุ้นที่เพิ่มขึ้นสามารถเกิดขึ้นได้ก็ต่อเมื่อราคาเพิ่มขึ้นเท่านั้น ภาษีหัก ณ ที่จ่ายที่อาจเกิดขึ้นสามารถจ่ายได้จากการจ่ายเงินปันผล

กำไรจากการลงทุนสูงสุด 1,000 ยูโรต่อคนไม่ต้องเสียภาษีในเยอรมนี โดยจะเพิ่มเป็น 2 เท่าสำหรับคู่สมรส

คุณต้องพิจารณาข้อกำหนดอะไรบ้างหากต้องการซื้อ ETF?

ก่อนที่คุณจะตัดสินใจลงทุนในกองทุนดัชนี อย่างน้อยคุณต้องมีชี้แจงสามคำถาม: :

  1. ที่ตลาดETF ควรสะท้อนหรือไม่?
  2. ETF ควรจ่ายเป็นรายปีหรือไม่?เงินปันผลเขาควรจะแจกจ่ายหรือสะสมเพื่อเพิ่มมูลค่าหรือไม่?
  3. ETF ควรถือหุ้นดัชนีเดิมหรือสังเคราะห์ทำซ้ำ?

การกระจายความเสี่ยง

ขึ้นอยู่กับตลาดที่คุณสามารถประเมินได้ดีที่สุดและคุณต้องการกระจายความเสี่ยงในวงกว้างเพียงใด คุณสามารถซื้อกองทุนดัชนีตาม DAX, Eurostoxx 50 หรือดัชนี MSCI World

คุณมีความรู้โดยละเอียดในกลุ่มย่อยหรืออุตสาหกรรม คุณสามารถเลือก ETF เฉพาะทางที่เหมาะสมได้ สำหรับผู้เริ่มต้น ETFขอแนะนำให้เลือกหนึ่งใน ETF ที่ใหญ่กว่าและมีความหลากหลายมากกว่าซึ่งมีปริมาณสูง ซึ่งทำให้ซื้อขายได้ง่าย

การกระจายและการสะสม

การตัดสินใจว่าจะลงทุนใน ETF แบบกระจายหรือสะสมนั้นขึ้นอยู่กับคุณการวางแผนสินทรัพย์และสภาพคล่องส่วนบุคคลห่างออกไป. การจ่ายเงินปันผลทันทีจากการกระจาย ETF นั้นสมเหตุสมผลหากคุณต้องการสร้างสภาพคล่อง อย่างไรก็ตาม โปรดทราบว่าการกระจายการจ่ายเงินปันผลจะขึ้นอยู่กับผลการดำเนินงานของหุ้นแต่ละหุ้นใน ETF ในช่วงเวลาที่กำหนดเสมอ

ด้วยการสะสม ETF คุณจะได้รับการจ่ายเงินในภายหลังเท่านั้น แต่คุณสามารถทำได้จากผลกระทบของดอกเบี้ยทบต้นได้รับประโยชน์จากเงินปันผลที่นำกลับมาลงทุนใหม่ ETF ที่สะสมอยู่สามารถประหยัดเวลาและเงินได้ โดยสมมติว่าคุณต้องการนำกำไรจากการกระจายเงินปันผลไปลงทุนใหม่

คำติชมของ ETF: สภาพคล่องและความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนน้อย

เนื่องจาก ETF มีความสำคัญมากขึ้น ตัวเลขก็เพิ่มขึ้นเช่นกันคำวิพากษ์วิจารณ์.

  • เพราะของคุณอำนาจการตลาดETF สามารถขยายการชะลอตัวอย่างไม่เป็นสัดส่วน หากนักลงทุนจำนวนมากขายหุ้นเมื่อราคาตก ผู้ให้บริการ ETF อาจต้องชำระบัญชีหุ้นที่มีอยู่ขายหุ้น. อย่างไรก็ตาม สิ่งนี้ยังใช้กับกองทุนรวมที่มีการจัดการเชิงรุกด้วย
  • มีอีทีเอฟสภาพคล่องน้อยเกินไปดังนั้นจึงไม่สามารถจ่ายเงินให้แก่ผู้ถือหุ้นได้ในช่วงที่เศรษฐกิจตกต่ำ ผู้ให้บริการ ETF มักจะมีสภาพคล่องน้อยกว่ากองทุนที่มีการจัดการอย่างแข็งขัน อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงนี้จะเกิดขึ้นได้ในท้ายที่สุดก็ต่อเมื่อกองทุนดัชนีสะท้อนถึงตลาดเฉพาะกลุ่มที่มีสภาพคล่องต่ำ เนื่องจากผู้ให้บริการ ETF ไม่ได้กำจัดหุ้นที่เกี่ยวข้องหรือไม่ได้กำจัดออกอย่างรวดเร็วเพียงพอ อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงนี้เป็นสิ่งที่ไม่ควรกลัวสำหรับ ETF ในตลาดหุ้นหลักๆ ของโลก ดังนั้น สิ่งเหล่านี้ควรเป็นที่ต้องการของผู้เริ่มต้น ETF
  • มีความเสี่ยงจากการแลกเปลี่ยนเงินตรากับ ETF เช่น MSCI World เนื่องจากมีสกุลเงินเป็น US$ ความเสี่ยงนี้เกิดขึ้นหากอัตราแลกเปลี่ยนเงินยูโรลดลงเมื่อเทียบกับเวลาที่ซื้อ สิ่งนี้สามารถนำไปสู่การสูญเสียอัตราแลกเปลี่ยนในระยะสั้นซึ่งอาจไม่ได้รับการคุ้มครองอย่างเพียงพอจากมูลค่าที่เพิ่มขึ้น

มีความเสี่ยงอะไรบ้าง?

ในขณะที่ไม่มีความเสี่ยงของผู้ออกกับ ETF เนื่องจากการเป็นสมาชิกในกองทุนพิเศษ(ไม่ระบุรายละเอียด) ความเสี่ยงด้านราคาตลาดซึ่งขึ้นอยู่กับประเภทสินทรัพย์ที่ส่งผลกระทบ เช่น ราคาหุ้น ราคาวัตถุดิบ หรือความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ย นอกจากนี้ ETF เฉพาะทางอาจมีความเสี่ยงด้านราคาในตลาดโดยเฉพาะ เช่น ความเสี่ยงของประเทศ และความเสี่ยงในอุตสาหกรรม

ETF หุ้นยอดนิยมมีแนวโน้มที่จะทำงานได้ดีในตลาดกระทิง เช่น เมื่อราคาในตลาดหุ้นยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตาม หากมีตลาดหมี ชั่วโมงสำหรับกองทุนที่มีการจัดการเชิงรุกก็มาถึงแล้ว ตามหลักการแล้วและตรงกันข้ามกับ ETF สิ่งเหล่านี้สามารถเดิมพันหลักทรัพย์ที่ปลอดภัยล่วงหน้าได้ ในทางกลับกัน อีทีเอฟแย่ลงในตลาดหมี.

เคล็ดลับ:นักลงทุนที่ชาญฉลาดควรกระจายความเสี่ยงในการลงทุนและมีกลยุทธ์ที่ดีในกรณีที่ราคาขาดทุนสูง การขาย ETF หลังจากช่วงเวลาสั้นๆ เนื่องจากราคาที่ลดลงอาจทำให้คุณเสียเปรียบเป็นสองเท่าเนื่องจากต้นทุนการขายที่สูง

บทสรุป

สำหรับผู้เริ่มต้น ETF มีความคุ้มค่าเนื่องจากมีค่าธรรมเนียมการจัดการต่ำเครื่องมือการลงทุนที่ใช้งานง่าย. ด้วยทรัพยากรที่ค่อนข้างจำกัด นักลงทุนจึงสามารถกระจายการลงทุนไปยังตลาด ภูมิภาค และอุตสาหกรรมต่างๆ ได้ อย่างไรก็ตาม เช่นเดียวกับหุ้นรายตัว นักลงทุนยังเผชิญกับความเสี่ยงตามปกติที่จะขาดทุนเนื่องจากความผันผวนของราคาในกองทุนดัชนี

แทนความเสี่ยงด้านราคาของ ETFอัตราดอกเบี้ยคงที่และเงื่อนไขคงที่ชอบแล้วถามการลงทุนแบบฝูงชนในธุรกิจอสังหาริมทรัพย์เป็นทางเลือกที่ดีสำหรับ ETF ที่นี่ นักลงทุนรายย่อยจำนวนมากมารวมตัวกันบนแพลตฟอร์มที่ช่วยให้พวกเขาสามารถดำเนินการทางการเงินจำนวนมากร่วมกันได้

พรสวรรค์ในการลงทุน

รหัสบัตรกำนัลของคุณ

เครดิตเริ่มต้น 10 €

ปริมาณการลงทุนขั้นต่ำ – คล้ายกับ ETF – ต่ำมาก: เพิ่มขึ้นแบร์กเฟอร์สทีคุณสามารถลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ได้เพียง 10 ยูโร ในขณะเดียวกัน คุณจะได้รับอัตราดอกเบี้ยที่น่าสนใจจากโอกาสในการลงทุนที่นำเสนอผ่านแพลตฟอร์มสูงถึง 7.0% ต่อปีดังนั้นการระดมทุนด้านอสังหาริมทรัพย์จึงเป็นทางเลือกการลงทุนที่น่าสนใจสำหรับนักลงทุนที่มุ่งเน้นผลตอบแทน

ลิขสิทธิ์ภาพ: yanugkelid / shutterstock.com

As a seasoned expert in the field of financial investments and particularly Exchange Traded Funds (ETFs), I'll delve into the concepts covered in the provided article:

Key Concepts in the Article:

  1. Introduction to ETFs:

    • ETFs (Exchange Traded Funds) are börsengehandelter Fonds, meaning they are traded permanently on the stock exchange.
    • Unlike traditional funds, ETFs are not managed by a fund company but are traded directly.
    • The term "Indexfonds" is used interchangeably in the German context, emphasizing that many ETFs track stock indices.
  2. ETF Investment Strategy:

    • ETFs usually follow a passive investment strategy, meaning they mirror the performance of a predefined benchmark, such as the DAX (German stock index).
    • This strategy contrasts with actively managed funds, as ETFs are not influenced by fund manager assessments.
  3. Emittentenrisiko (Issuer Risk):

    • Like actively managed funds, the capital invested in ETFs is part of a separate asset, protecting investors from issuer risk.
    • The issuer can earn additional income through securities lending, but this is considered low risk due to daily settlements and collateral in the form of government bonds.
  4. Types of ETFs:

    • ETFs can cover various asset classes, including stocks, bonds, commodities, currencies, and real estate.
    • Examples include market-wide indices like the DAX, MSCI World ETF, as well as sector-specific or region-specific ETFs like Emerging Markets ETF.
  5. Why ETFs are Popular:

    • ETFs are known for their simplicity and transparency, requiring providers to offer prospectuses and essential investor information.
    • Cost efficiency is a significant driver for the popularity of ETFs, as they generally have lower management fees compared to actively managed funds.
  6. Advantages Over Traditional Funds:

    • Lower management fees and absence of a front-end load (Ausgabeaufschlag) make ETFs cost-effective for investors.
    • Actively managed funds aim to outperform the market, but statistical evidence suggests this is challenging, especially when considering associated costs.
  7. Flexibility and Liquidity of ETFs:

    • ETFs are praised for their flexibility and liquidity, often outperforming traditional funds that are traded only once a day.
    • Market makers ensure that ETFs can be bought and sold during stock exchange hours.
  8. ETF Variants:

    • The article explains the difference between thesaurierende (accumulating) and ausschüttende (distributing) ETFs.
    • It also distinguishes between physisch replizierende (physically replicating) and synthetische (synthetic) ETFs.
  9. Risks and Criticisms of ETFs:

    • ETFs can amplify market downturns due to their market influence, but this is also a concern for actively managed funds.
    • Liquidity concerns are raised, but these are usually relevant only in illiquid niche markets.
    • Currency risk is highlighted, especially for ETFs denominated in currencies like USD.
  10. Considerations for ETF Investors:

    • Investors are advised to consider factors such as market exposure, distribution policy (accumulating or distributing), and replication method (physical or synthetic).
  11. Conclusion and Alternative Investments:

    • The conclusion emphasizes the cost-effectiveness and user-friendly nature of ETFs for beginners.
    • An alternative investment option, Crowdinvesting in Immobilien (real estate crowdfunding), is briefly introduced.

In conclusion, the provided article offers a comprehensive overview of ETFs, covering their definition, investment strategies, types, advantages, risks, and considerations for investors. The inclusion of alternative investment options adds depth to the discussion, catering to a diverse range of investment preferences.

Exchange Traded Funds (ETF) เป็นการลงทุน | เจ้าชายแห่งขุนเขา (2024)

References

Top Articles
Latest Posts
Article information

Author: Mr. See Jast

Last Updated:

Views: 5854

Rating: 4.4 / 5 (75 voted)

Reviews: 82% of readers found this page helpful

Author information

Name: Mr. See Jast

Birthday: 1999-07-30

Address: 8409 Megan Mountain, New Mathew, MT 44997-8193

Phone: +5023589614038

Job: Chief Executive

Hobby: Leather crafting, Flag Football, Candle making, Flying, Poi, Gunsmithing, Swimming

Introduction: My name is Mr. See Jast, I am a open, jolly, gorgeous, courageous, inexpensive, friendly, homely person who loves writing and wants to share my knowledge and understanding with you.